初心者がハマりやすい“投資信託のワナ”とは？波乱相場の今こそ基本を復習しよう！

2025年5月20日 12:00

波乱相場が続き、投資信託の成績も乱高下。投資を始めて間もない人の中には、大きな損失を食らって慌てた人もいるかもしれない。とはいえ、投資にアップダウンは付き物。投資信託は基本的に“長期投資”を前提とする商品が多いので、今後も投資信託と付き合っていくなら、暴落時にいちいちうろたえないようにしたいところだ。そのために、押さえておきたいのが投資信託のキホン。ここでは、初心者が陥りがちな“ワナ”とその真否を徹底解説する！（ダイヤモンド・ザイ編集部）

「ダイヤモンド・ザイ」2025年7月号の「【投資信託入門】初心者がはまる9つのワナ」を基に再編集。データはすべて雑誌掲載時のもの。

「分散投資」や「積立投資」を少額でできる
投資信託は、初心者にも買いやすい金融商品

　2024年に新NISA（少額投資非課税制度）がスタートし、初めて投資信託を買った人も多いだろう。このとき、もっとも人気を集めた投資信託は“オルカン”の愛称で知られる「eMAXIS Slim全世界株式（オール・カントリー）」だ。しかし、2025年に入ってからは、米国のトランプ大統領が関税政策などを打ち出したことで、株式市場は大荒れ。始めたばかりの新NISAで含み損を抱え、右往左往した人もいるはずだ。

　ここであらためて、投資信託のキホンをおさらいしておきたい。投資信託は、1本持つだけで分散投資が可能な金融商品。しかも、ネット証券なら100円という少額から買える。そして何よりも、積立投資に適しているのが大きな特徴だ。そのため、個別株への投資よりも、初心者に向いている。

　だが、今回のような波乱相場に動揺することなく、長期目線で資産形成していくには正しい知識が欠かせない。そこで、以下では初心者が陥りがちな“3つのワナ”と、その対処法を紹介しよう！

【初心者が陥りがちなワナ1】
相場が悪いときは積立をやめて様子を見るべき？

　日本株を代表する株価指数の一つであるTOPIX（東証株価指数）は、3月の高値から4月7日までに19％もの下落を記録。同時期、オルカンも16％値下がりした。新NISAが始まった2024年は、オルカンや米国株、日本株のいずれも好調だったので、「こんなはずではなかった」と積立をやめてしまったり、慌てて売却したりした人もいるかもしれない。

　しかし、一時的な株価の下落に動揺して、積立をやめてしまうのは、最悪のパターンだ。下の図が示すように、世界の株式市場は過去20年の中で、何度も「○○ショック」と呼ばれる大きな下落を経験してきた。しかし、その都度、数年後に回復している。